
A股能源领域迎来历史性时刻!近日,中国神华能源股份有限公司(简称“中国神华”)发布重磅重组草案,拟通过发行股份及支付现金的方式,收购控股股东国家能源投资集团有限责任公司(简称“国家能源集团”)持有的12家公司股份,交易总对价高达1335.98亿元。这一规模不仅有望刷新A股并购市场纪录,更被视作央企专业化整合的标志性事件。

与此同时,中国神华计划向不超过35名特定投资者发行A股股份,募集配套资金不超过200亿元,用于支付本次交易的现金对价及中介机构费用。值得注意的是,本次发行股份购买资产不以募集配套资金成功为前提,若募资不及预期,将通过自有或自筹资金补足缺口,尽显企业底气。
国源电力100%股权、新疆能源100%股权、化工公司100%股权、乌海能源100%股权、平庄煤业100%股权、神延煤炭41%股权、晋神能源49%股权、包头矿业100%股权、航运公司100%股权、煤炭运销公司100%股权、港口公司100%股权,以及内蒙建投100%股权。
总资产从6359.09亿元增至8965.87亿元,规模大幅扩容;
煤炭可采储量从174.5亿吨增至345亿吨,增幅高达97.71%,近乎翻倍;
发电装机容量增长27.82%,达到6088.1万千瓦;
从行业层面看,此次超级并购是央企深化重组整合的重要举措,将进一步提升煤炭行业集中度,助力筑牢国家能源安全基石、增强国有资本功能,同时也将显著提振市场对能源行业高质量发展的信心。
根据承诺,若本次交易于2026年实施完毕,各股权类资产将在2026年、2027年、2028年连续三年实现明确的净利润目标,为交易后的业绩稳定性提供坚实保障。
为保障上市公司及全体股东利益,本次交易设置了明确的业绩承诺机制。业绩承诺方为国家能源集团和西部能源,其中前者承担除内蒙建投外其余9家标的公司的业绩补偿及减值测试补偿义务,后者承担内蒙建投的相关补偿义务。